Testo dell'articoloVigente
In sintesi
- L’art. 89 del TUIR stabilisce che gli utili distribuiti alle società di capitali non concorrono al reddito per il 95% del loro ammontare.
- È il meccanismo che evita la doppia imposizione economica: l’utile, già tassato in capo alla società che lo produce, è quasi totalmente escluso in capo alla società che lo riceve.
- Questo rende vantaggiosa la holding: i dividendi salgono alla capogruppo scontando un’imposizione minima.
- Per i soci persone fisiche non imprenditori i dividendi sono invece tassati con ritenuta/imposta sostitutiva del 26%.
La norma (art. 89, comma 2, TUIR)
«Gli utili distribuiti, in qualsiasi forma e sotto qualsiasi denominazione […] dalle società ed enti di cui all’articolo 73, comma 1, lettere a), b) e c) non concorrono a formare il reddito dell’esercizio in cui sono percepiti in quanto esclusi dalla formazione del reddito della società o dell’ente ricevente per il 95 per cento del loro ammontare.»
| Soggetto che incassa | Tassazione del dividendo |
|---|---|
| Società di capitali (holding) | Escluso 95%, imponibile 5% (IRES) |
| Persona fisica non imprenditore | 26% (imposta sostitutiva) |
| Società di persone | Per trasparenza ai soci |
| Utili da Stati a fiscalità privilegiata | Imponibili integralmente (salvo prova) |
Tre casi pratici
Dividendo da controllata a holding
Una SRL controllata distribuisce utili alla holding capogruppo.
Cosa fare: La holding esclude dal reddito il 95% del dividendo e tassa solo il 5% ai fini IRES: è il vantaggio tipico della struttura a holding per la circolazione degli utili nel gruppo.
- Conferimento, realizzo controllato e PEX spiegati in chiaro
- Quando usare l'art. 175, il 177 comma 2 o il comma 2-bis
Distribuzione a socio persona fisica
Una SRL distribuisce utili direttamente a un socio privato.
Cosa fare: Applicare la tassazione del 26% come imposta sostitutiva: a differenza della holding, la persona fisica non beneficia dell’esclusione del 95%.
Utili da società estera in paradiso fiscale
Una società italiana riceve dividendi da una partecipata in uno Stato a fiscalità privilegiata.
Cosa fare: Gli utili concorrono integralmente al reddito, salvo dimostrare con interpello le condizioni che consentono l’esclusione.
Spunti pratici
- L’esclusione del 95% riguarda i soggetti IRES; le società di persone tassano per trasparenza in capo ai soci.
- La holding consente di reinvestire gli utili nel gruppo con minima imposizione intermedia.
- I dividendi da partecipazioni per la negoziazione dei soggetti IAS/IFRS concorrono per intero (comma 2-bis).
- Il regime dei dividendi si coordina con la PEX sulle plusvalenze (art. 87).
Norme collegate
- PEX esenzione plusvalenze (art. 87)
- Holding e direzione e coordinamento (art. 2497 c.c.)
- Finanziamenti dei soci (art. 2467 c.c.)
Fonti affidabili
- TUIR, DPR 917/1986, art. 89
- TUIR, art. 47 (utili da partecipazione persone fisiche)
- Agenzia delle Entrate, tassazione dei dividendi
Gestisci il reddito d’impresa o di lavoro autonomo? Per pianificare imposte, deduzioni e operazioni con metodo parti dalla guida pratica Impresa, società e contratti su FiscoInvestimenti.
Serve un parere sul tuo caso concreto?
Questa guida spiega la regola generale, ma ogni situazione ha le sue specificità. Per un controllo sul tuo caso puoi trovare un professionista tramite Legge in Chiaro.
Domande frequenti
Come sono tassati i dividendi tra società?
Gli utili distribuiti a società di capitali sono esclusi dal reddito per il 95%, con imponibile solo del 5% ai fini IRES.
Perché conviene la holding?
Perché i dividendi salgono alla capogruppo scontando un'imposizione minima (5%), facilitando il reinvestimento nel gruppo.
E per il socio persona fisica?
Per i soci persone fisiche non imprenditori i dividendi sono tassati con imposta sostitutiva del 26%.